期货市场中，近月合约和远月合约是两个重要的概念。近月合约是指即将到期的合约，而远月合约是指到期时间较远的合约。在期货交易中，投资者可以根据自己的交易策略选择看远月做近月，即在远月合约上做多，同时在近月合约上做空。

一、近月合约与远月合约

• 近月合约：即将到期的合约，一般距离交割日较近，流动性较好，价格波动幅度较大。
• 远月合约：到期时间较远的合约，距离交割日较远，流动性相对较差，价格波动幅度较小。

二、看远月做近月的原理

看远月做近月的原理是基于期货合约的正向溢价。正向溢价是指远月合约价格高于近月合约价格，这反映了远月合约持有者对未来价格上涨的预期。在看远月做近月的策略中，投资者在远月合约上做多，即预期未来价格上涨，同时在近月合约上做空，即预期近月价格下跌。

三、看远月做近月的优势

• 锁定收益：如果投资者预期未来价格上涨，看远月做近月可以锁定远月合约的潜在收益。
• 降低风险：近月合约价格波动较大，看远月做近月可以分散风险，降低整体交易风险。
• 提高资本利用率：看远月做近月可以同时持有两份合约，提高资本利用率，扩大交易规模。

四、看远月做近月的风险

• 基差风险：近月合约和远月合约之间存在基差，即价格差。如果基差发生变化，可能会影响交易收益。
• 流动性风险：远月合约流动性较差，在需要平仓时可能面临成交困难或价格不利的情况。
• 交易成本：看远月做近月涉及两次交易，需要支付额外的交易费用。

五、看远月做近月的适用场景

看远月做近月策略适用于以下几种场景：

• 预期未来价格上涨：当投资者预期未来价格将上涨时，可以采用看远月做近月的策略，锁定远月合约的潜在收益。
• 对冲价格风险：对于持有现货资产的投资者，看远月做近月可以对冲价格风险，防止未来价格下跌带来的损失。
• 套利交易：在近月合约和远月合约之间存在价差时，投资者可以利用看远月做近月策略进行套利交易，获取差价收益。

看远月做近月期货是一种期货交易策略，通过在远月合约上做多和在近月合约上做空，实现对未来价格走势的预期。该策略具有锁定收益、降低风险和提高资本利用率等优势，但也存在基差风险、流动性风险和交易成本等风险。投资者在采用该策略时，需要对市场情况和交易风险有充分的了解，并根据自身的交易目标和风险承受能力合理配置交易资金。